投組報酬對基準波動的敏感度。

每單位總波動所獲得的超額報酬。

相對目標報酬，單位下檔波動所帶來的超額報酬。

在指定信賴水準下，期間內的預估最大損失。

當損失超過VaR門檻時的平均虧損。